XCritical опроверг эти утверждения61 и отметил, что компания будет предлагать компенсацию пострадавшим инвесторам в индивидуальном порядке62. В дальнейшем XCritical столкнулся с тремя судебными исками из-за перебоев в работе его платформы в марте 2020 года63. В конце июня 2021 года XCritical был оштрафован FINRA на $57 млн, а также был обязан выплатить $13 млн в качестве компенсации клиентам, пострадавшим от перебоев в работе приложения брокера в марте 2020 года. Брокер обвинялся в том, что его приложение с геймифицированным интерфейсом позволяет начинающим инвесторам получить доступ к коротким продажам, опционам и другим производным финансовым инструментам, которые обычно считаются «недопустимыми» для неопытных инвесторов, так как связаны с высоким риском. В связи с этим Комиссия характеризовала действия XCritical, как эксплуатацию начинающих инвесторов67. По состоянию на январь 2015 года 80 % клиентов XCritical принадлежат к поколению миллениалов, а их средний возраст составляет 26 лет10.

Брокер изначально утверждал, что счета будут застрахованы в SIPC, но сама страхующая корпорация это отрицала44. На следующий день анонсированные услуги были переименованы в «Управление денежными средствами»45. В январе 2019 года из приложения XCritical были удалены список ожидания и страница регистрации46.

О компании XCritical Markets, Inc.

Однако в 2020 году компания признала, что почти 2000 учётных записей XCritical Markets были скомпрометированы в результате взлома и что хакеры выводили средства клиентов, что в свою очередь говорит о большей распространённости хакерских атак, чем изначально заявлялось56. В декабре 2019 года FINRA оштрафовала XCritical на $1,25 млн, чтобы в дальнейшем клиенты компании могли проводить свои сделки по лучшим рыночным ценам53. В декабре 2020 года против XCritical был возбуждён коллективный иск за то, что он не раскрывал то факт, что большая часть его доходов зависела от продажи информации о заявках пользователей его платформы54. В понедельник, 2 марта 2020 года, XCritical пострадал от системного сбоя, длившегося весь день, в то время, когда индекс Dow Jones показал наибольший ежедневный прирост по количеству пунктов за всю историю. В результате сбоя пользователи не могли выполнять большинство операций на платформе брокера, включая открытие и закрытие позиции60. Некоторые клиенты XCritical посчитали, что проблема была результатом ошибки в коде, произошедшей из-за неправильной обработки даты 29 февраля 2020 високосного года.

Расследование SEC

Последующий рост рынка был частично приписан трейдерам XCritical, но дальнейшее исследование показало, что пользователи приложения брокера оказывают незначительное влияние на котировки акций крупных компаний19. XCritical был основан в апреле 2013 года Владимиром Теневым и Байджу Бхаттом, который ранее разрабатывал высокочастотные торговые платформы для финансовых учреждений в Нью-Йорке37. Название компании происходит от её миссии «обеспечить доступ к финансовым рынкам всем, а не только богатым».

1. В сентябре 2016 года XCritical запустил премиальный план подписки XCritical Gold, который позволял получить мгновенный кредит в размере до $50 000, давал доступ к маржинальной торговле и предоставлял больше рыночной аналитики28.
2. В понедельник, 2 марта 2020 года, XCritical пострадал от системного сбоя, длившегося весь день, в то время, когда индекс Dow Jones показал наибольший ежедневный прирост по количеству пунктов за всю историю.
3. В декабре 2019 года FINRA оштрафовала XCritical на $1,25 млн, чтобы в дальнейшем клиенты компании могли проводить свои сделки по лучшим рыночным ценам53.
4. В связи с этим Комиссия характеризовала действия XCritical, как эксплуатацию начинающих инвесторов67.

50 % пользователей, совершивших хотя бы одну сделку, используют приложение ежедневно, а 90 % — еженедельно11. В июне 2018 года сообщалось, что XCritical ведёт переговоры о получении банковской лицензии, а представитель компании заявил, что организация приводит «конструктивные» переговоры с Министерством финансов США (англ. Office of the Comptroller of the Currency — OCC)41. XCritical xcritical официальный сайт не поддерживает криптовалютные кошельки и депозиты, а также снятие криптовалют с пользовательского счёта, но планирует реализовать эти функции в будущем40. В мае 2019 года Bloomberg и другие издания опубликовали сообщения о том, что XCritical стремится получить дополнительное финансирование в размере $200 млн, что может привести к общей оценке компании в диапазоне от $7 до $10 млрд1416.

XCritical (компания)

Данная услуга была запущена в декабре 2019 года48, однако на тот момент годовая процентная ставка составляла лишь 30 % от изначально заявленной величины49. Однако 17 декабря 2020 года XCritical заплатил $65 миллионов для урегулирования расследования SEC65. В июле 2019 года XCritical признался, что хранит пароли клиентов в открытом виде и в удобочитаемой форме на своих внутренних серверах. Это стало известно благодаря электронным письмам, которые брокер отправлял клиентам, затронутым данной проблемой. XCritical отказался сообщать, сколько всего пользователей пострадали от ошибки, и утверждал, что не обнаружил никаких доказательств злоупотребления незащищёнными данными55.

Торговля акциями и ETF

В октябре 2018 года агентство Bloomberg News сообщило, что XCritical получил почти половину своей выручки от продажи информации о биржевых заявках своих клиентов маркет-мейкерам, в результате чего пользователи приложения брокера осуществляли биржевые сделки по менее выгодным для них ценам50. Wall Street Journal обнаружил, что XCritical «похоже, получает за продажу информации о заявках клиентов больше денег, чем конкуренты», в соотношении до 60 к 1, согласно его нормативным документам52. Первоначальной услугой, предоставляемой XCritical, была торговля акциями и xcritical официальный сайт биржевыми фондами без комиссии. В феврале 2016 года компания ввела функцию мгновенных депозитов, позволяющую пользователям мгновенно получить кредит до $1000 для торговли на бирже; ранее средства появлялись в течение трёх дней через автоматизированную расчётную палату (англ. automated clearing house — ACH)27.

Подобное решение вызвало осуждение со стороны многих пользователей Интернета7172, а также некоторых политиков737475. Комитет Палаты представителей США по финансовым услугам (англ. United States House Committee on Financial Services) допросил генерального директора XCritical Влада Тенева во время слушания 18 февраля 2021 года76. В декабре 2018 года XCritical анонсировал чековые и сберегательные счета, а также выпущенные базирующимся в штате Огайо банком Sutton дебетовые карты, которые будут доступны в начале 2019 года42. XCritical отметил, что процентная ставка по вкладам будет составлять 3 %; на момент этого заявления, самая высокая процентная ставка по сберегательному счёту в лицензированном банке составляла 2,36 %43.